Индивидуальное доверительное управление активами частных клиентовИндивидуальное доверительное управление — это услуга для тех, кто желает расширить инвестиционные возможности, ценит свое время и персонализированное обслуживание.
В отличие от паевых фондов, услуга индивидуального доверительного управления не предполагает законодательных ограничений по составу и структуре активов, объектам инвестирования и инвестиционной стратегии. С каждым учредителем управления Управляющая компания заключает индивидуальный договор, в котором закрепляются все условия доверительных отношений между клиентом и управляющим. Параметры инвестиционной стратегии закрепляются инвестиционной декларацией.
Индивидуальное доверительное управление предполагает более высокие первоначальные суммы инвестиций.
Вознаграждение доверительного управляющего подразделяется на:
- вознаграждение за управление;
- вознаграждение за успех.
Клиент индивидуального доверительного управления получает:
- ежеквартальную отчетность о состоянии своего портфеля;
- оперативную отчетность;
- аналитические обзоры и прогнозы.
Все коммуникации осуществляются через клиент-менеджера по любым каналам связи, в любое удобное время.
В рамках услуги индивидуального доверительного управления УК «АК БАРС КАПИТАЛ» предлагает следующие стратегии:
Стратегия «Флюгер»
- Инвестиционная стратегия
- Стратегия индивидуального доверительного управления «Флюгер» основывается на формировании портфеля из фьючерсов на Индекс РТС (ФОРТС) и фьючерсов на акции ОАО «Сбербанк» (ФОРТС). Для торговли используются 15 различных индикаторов, 2 тайм-фрейма (15-минутные, часовые данные), 2 торгуемых актива. Настройки индикаторов оптимизированы по истории, алгоритм оптимизации предполагает использование большого количества статистических показателей. Система выбирает 3 индикатора, которые предположительно будут иметь наилучшую доходность в следующую торговую неделю. Ребалансировка настроек происходит еженедельно. Весь процесс полностью автоматизирован.
- Портфель
- Портфель в рамках данной стратегии может не предполагать постоянную полную загрузку. Соотношение торгуемых инструментов определяется на основе сигналов автоматической торговой системы. Ограничения по убыткам (“стоп-лоссы”) не предусмотрены.
- Преимущества
- При сравнении результатов исторического тестирования, стратегия «Флюгер» демонстрирует преимущество над среднерыночными результатами, как по количеству прибыльных дней, так и по соотношению средней прибыльной и средней убыточной сделки. При этом размер максимальной просадки находится на приемлемом уровне. Плюсом торговой стратегии является быстрая реакция на изменение рыночных условий (еженедельная ребалансировка), а также возможность использования как длинных покупок (сделок long), так и коротких продаж.
- Минимальная сумма инвестирования
- 500 000 руб.
- Вознаграждение за успех
- 20 % от инвестиционного дохода, превышающего планку доходности, ежегодно
- Вознаграждение УК
-
| СЧА в управлении* |
|
Ставка MF** |
| от |
до |
% |
| 500000 |
999999 |
3% |
| 1000000 |
4999999 |
2% |
| 5000000 |
9999999 |
1,5% |
| 10000000 |
|
1% |
- Планка доходности
- Прирост Индекса ММВБ.
*СЧА – стоимость чистых активов
**MF – Management fee, % годовых от стоимости чистых активов, ежеквартально
Стратегия «Акции роста»
- Цель и стратегия
- Инвестиционная стратегия нацелена на долгосрочный прирост вложенных средств посредством инвестирования в акции российских растущих компаний. Несмотря на то, что стратегия способна демонстрировать результаты и на меньшем интервале времени, рекомендуемый инвестиционный период составляет от 3-х лет.
- Инвестиционный портфель
- Отбор акций в модельный портфель осуществляется исходя из предпосылок, что стабильно развивающиеся компании имеют тенденцию к увеличению и закреплению доминирующего положения на рынке и укрупнению бизнеса.
В портфель включаются акции компаний, демонстрировавших увеличение выручки и/или чистой прибыли за последние 3 года.
- Минимальная сумма инвестиций
- 250 000 рублей.
- Вознаграждение за управление
-
| СЧА в управлении* |
|
Ставка MF** |
| от |
до |
% |
| 250000 |
999999 |
3% |
| 1000000 |
4999999 |
2% |
| 5000000 |
9999999 |
1,5% |
| 10000000 |
|
1% |
- Вознаграждение за успех
- 20 % от инвестиционного дохода, превышающего планку доходности, ежегодно.
- Планка доходности
- Прирост Индекса ММВБ.
*СЧА – стоимость чистых активов
**MF – Management fee, % годовых от стоимости чистых активов, ежеквартально
Стратегия «Долгосрочная защита капитала»
- Цель и стратегия
- Стратегия предполагает получение прибыли
как за счет роста курсовой стоимости, так и за счет купонного дохода облигаций. Стратегия рассчитана на инвесторов, ожидающих невысокий уровень рисков.
- Инвестиционный портфель
- Объектами инвестирования хорошо диверсифицированного портфеля являются российские долгосрочные облигации субъектов РФ и корпоративные облигации с большой долей государственного участия, номинированные в рублях и долларах США, имеющие потенциал роста курсовой стоимости в кратко- и среднесрочной перспективе. Выбор бумаг для данной стратегии основывается на тщательном анализе кредитных качеств эмитента с учетом перспектив положительной переоценки кредитного риска и возможных изменений в рыночной конъюнктуре.
- Минимальная сумма инвестиций
- 250 000 рублей.
- Вознаграждение за управление
-
| СЧА в управлении* |
|
Ставка MF** |
| от |
до |
% |
| 250000 |
999999 |
3% |
| 1000000 |
4999999 |
2% |
| 5000000 |
9999999 |
1,5% |
| 10000000 |
|
1% |
- Вознаграждение за успех
- 10 % от инвестиционного дохода, превышающего планку доходности, ежегодно.
- Планка доходности
- Прирост Индекса корпоративных облигаций ММВБ(MICEX CBI TR 3Y)
*СЧА – стоимость чистых активов
**MF – Management fee, % годовых от стоимости чистых активов, ежеквартально
Стратегия «Контр-рыночная»
- Инвестиционная стратегия
- «Контр - рыночная» инвестиционная стратегия индивидуального доверительного управления является агрессивной стратегией, нацеленной на получение положительного финансового результата в случае роста российского рынка акций. Стратегия ориентирована на инвесторов, заинтересованных во временном размещении денежных средств в высокодоходные инструменты с пониманием рыночных рисков.
- Портфель
- Портфель в рамках данной стратегии предполагает полную загрузку без установки ограничения по убыткам (стоп-лоссы отсутствуют). Приобретаются акции, входящие в индекс ММВБ, наименее популярные у портфельных менеджеров фондов акций. Используются только сделки типа «лонг». Ребалансировка портфеля производится ежеквартально на основе отчетов и аналитической информации по фондам акций свободного стиля управления (без отраслевой или прочей принадлежности).
- Преимущества
- Преимуществом стратегии является нестандартный подход к выбору ценных бумаг портфеля. Заранее определенная методика сводит к минимуму риск неправильных инвестиционных решений и позволяет опережать рынок при благоприятной рыночной конъюнктуре.
- Минимальная сумма инвестирования
- 250 000 руб.
- Активы на базе Индекса ММВБ
- 100%
- Вознаграждение УК
-
| СЧА в управлении* |
|
Ставка MF** |
| от |
до |
% |
| 250000 |
999999 |
3% |
| 1000000 |
4999999 |
2% |
| 5000000 |
9999999 |
1,5% |
| 10000000 |
|
1% |
- Вознаграждение УК за успех
- 20 % инвестиционного дохода, превышающего планку доходности, ежегодно
- Планка доходности
- Прирост Индекса ММВБ.
*СЧА – стоимость чистых активов
**MF – Management fee, % годовых от стоимости чистых активов, ежеквартально
Стратегия «Особые рыночные ситуации»
- Инвестиционная стратегия
- Индивидуальное доверительное управление «Особые рыночные ситуации» является стратегией, нацеленной на получение положительного финансового результата в случае роста российского рынка акций, с умеренной составляющей рыночных рисков. Стратегия ориентирована на инвесторов, заинтересованных во временном размещении денежных средств в высокодоходные инструменты и желающих ограничить рыночные риски, присущие ПИФам.
- Портфель
- Портфель в рамках данной стратегии не предполагает постоянную полную загрузку. До 85% активов портфеля ограничиваются по убыткам (заранее определенными уровнями «стоп-лосс»). В портфель включаются акции, котирующиеся на бирже ММВБ. При управлении исключаются сделки с заемными средствами, что позволяет снизить уровень риска. Ребалансировка портфеля производится не реже чем раз в неделю.
- Преимущества
- Стратегия является разновидностью торговли на новостных событиях Поток корпоративной информации отслеживается в режиме он-лайн, при появлении заранее оговоренных сигналов, которые с большей вероятностью вызывают рост котировок, совершаются покупки. Уровни стоп-лоссов определяются заранее и составляют 5-15% от позиции. Защита большей части активов является одним из преимуществ данной стратегии.
- Минимальная сумма инвестирования
- 250 000 руб.
- Вознаграждение УК
-
| СЧА в управлении* |
|
Ставка MF** |
| от |
до |
% |
| 250000 |
999999 |
3% |
| 1000000 |
4999999 |
2% |
| 5000000 |
9999999 |
1,5% |
| 10000000 |
|
1% |
- Вознаграждение УК за успех
- 20 % инвестиционного дохода,
превышающего планку доходности, ежегодно
- Планка доходности
- Прирост Индекса ММВБ.
*СЧА – стоимость чистых активов
**MF – Management fee, % годовых от стоимости чистых активов, ежеквартально
Стратегия «Дивидендный доход»
- Инвестиционная стратегия
- Стратегия индивидуального доверительного управления «Дивидендный доход» является сбалансированной по рыночным рискам и основывается на формировании портфеля из акций с высокими дивидендными выплатами. Этот инвестиционный продукт ориентирован на инвесторов, заинтересованных во временном размещении денежных средств в наиболее перспективные инструменты фондового рынка.
- Портфель
- Портфель в рамках данной стратегии предполагает полную загрузку без установки ограничения по убыткам. Приобретаются акции с высокими дивидендными выплатами. Ценные бумаги выбираются на основе тщательного анализа отчетностей компаний. Ребалансировка портфеля производится 2 раза в год.
- Преимущества
- Преимуществом стратегии является фундаментальный подход к выбору ценных бумаг портфеля на основе глубокого анализа и оценки деятельности предприятия, что позволяет выявить перспективные компании.
Одним из важных преимуществ индивидуального доверительного управления является относительная свобода действий управляющего.
- Минимальная сумма инвестирования
- 250 000 руб.
- Вознаграждение УК
-
| СЧА в управлении* |
|
Ставка MF** |
| от |
до |
% |
| 250000 |
999999 |
3% |
| 1000000 |
4999999 |
2% |
| 5000000 |
9999999 |
1,5% |
| 10000000 |
|
1% |
- Вознаграждение УК за успех
- 20 % инвестиционного дохода,
превышающего планку доходности, ежегодно
- Планка доходности
- Прирост Индекса ММВБ.
*СЧА – стоимость чистых активов
**MF – Management fee, % годовых от стоимости чистых активов, ежеквартально
Стратегия «Исторические аналогии. Тактика»
- Инвестиционная стратегия
- Стратегия описывает состояние Индекса РТС методами технического анализа и ищет аналогичные состояния на 8 основных мировых индексах за следующие периоды: dj c 1928г., sp500 с 1950г., nasdaq с 1971г., прочие индексы с 1980 и позднее), давая вероятности роста/падения. Стратегия рассчитана на инвесторов, предпочитающих активную торговлю, сопряженную с умеренными рисками. Стратегия является спекулятивной, позиция держится один день (вход на закрытии текущего дня и выход на закрытии следующего дня).
- Портфель
- Портфель в рамках данной стратегии предполагает активную торговлю с ограничением максимального убытка; позиция фиксируется, если Индекс РТС падает более, чем на 0,78%*. Торгуемый инструмент — фьючерс на Индекс РТС.
- Преимущества
- К преимуществам можно отнести небольшие просадки, а также низкую брокерсую комиссию (обусловлена торговлей на срочном рынке, берется фиксировано 1,5 руб. за контракт).
- Минимальная сумма инвестирования
- 250 000 руб.
- Вознаграждение УК
-
| СЧА в управлении*** |
|
Ставка MF**** |
| от |
до |
% |
| 250000 |
999999 |
3% |
| 1000000 |
4999999 |
2% |
| 5000000 |
9999999 |
1,5% |
| 10000000 |
|
1% |
- Вознаграждение за успех
- 20 % от инвестиционного дохода, превышающего планку доходности, ежегодно
- Планка доходности
- Прирост Индекса ММВБ
* — Возможен больший реальный убыток с учетом «гэпа».
** — Гэп (c англ. gap — разрыв) — в техническом анализе потока котировок ситуация существенной разницы между ценой закрытия предыдущего таймфрейма (элемента графика) и ценой открытия следующего. Визуально на графике цены возникает «разрыв».
***СЧА – стоимость чистых активов
****MF – Management fee, % годовых от стоимости чистых активов, ежеквартально
Стратегия «Биржевая инициатива»
- Инвестиционная стратегия
- Стратегия индивидуального доверительного управления «Биржевая инициатива» является спекулятивной системой с ограниченными рисками, торгующей инструментами срочного рынка. Система анализирует:
- сделки на бирже ММВБ по всем торгуемым акциям;
- стаканы акций и дает оценку по количеству желающих купить/продать;
- количество акций с положительной (в сторону покупок) и отрицательной (в сторону продаж) инициативой по проведенным сделкам;
и принимает решение о входе в позицию в соответствии с тремя вышеперечисленными компонентами. Этот инвестиционный продукт ориентирован на инвесторов, заинтересованных в высоком доходе при умеренно-высоких рисках.
- Портфель
- Портфель в рамках данной стратегии предполагает внутридневную (с принудительным закрытием в конце дня) торговлю без установки ограничения по убыткам. Торгуемый инструмент — фьючерс на Индекс РТС.
- Преимущества
- Внутридневная торговля позволяет исключить риск отрицательных просадок на «гэпе»*. Высокий профит-фактор стратегии с небольшими просадками. Низкая брокерская комиссия (обусловлена торговлей на срочном рынке, берется фиксировано 1,5 руб. за контракт).
- Минимальная сумма инвестирования
- 250 000 руб.
- Вознаграждение УК
-
| СЧА в управлении** |
|
Ставка MF*** |
| от |
до |
% |
| 250000 |
999999 |
3% |
| 1000000 |
4999999 |
2% |
| 5000000 |
9999999 |
1,5% |
| 10000000 |
|
1% |
- Вознаграждение за успех
- 20 % от инвестиционного дохода, превышающего планку доходности, ежегодно
- Планка доходности
- 25 % годовых
* — Гэп (c англ. gap — разрыв) — в техническом анализе потока котировок ситуация существенной разницы между ценой закрытия предыдущего таймфрейма (элемента графика) и ценой открытия следующего. Визуально на графике цены возникает «разрыв».
**СЧА – стоимость чистых активов
***MF – Management fee, % годовых от стоимости чистых активов, ежеквартально
Стратегия «Твоя финансовая Свобода»
- Цель и стратегия
- Разработка оптимальной индивидуальной инвестиционной стратегии управления, отвечающей критериям инвестора.
- Инвестиционный портфель
- Отбор акций в модельный портфель, пересмотр активов и ребалансировка осуществляются исходя из пожеланий инвестора.
В качестве объектов доверительного управления могут быть использованы следующие инструменты: акции и облигации, входящие в котировальные списки ММВБ, РТС, РТС-борд, ОТС; фьючерсы; товарные фьючерсы (ФОРТС); банковские депозиты; металлические счета.
- Минимальная сумма инвестиций
- 10 млн. рублей.
Контакты
Елена Кислицына — менеджер по работе с ключевыми клиентами,
Телефон (843) 523-25-32
elen_du@akbars-capital.ru
Любые инвестиции в ценные бумаги являются в определенной степени рискованными. Существует вероятность возникновения реального ущерба или упущенной выгоды при осуществлении Управляющей компанией доверительного управления. Результаты деятельности Управляющей компании в прошлом не определяют доходы в будущем. При подписании договора доверительного управления управляющий обязан ознакомить учредителя управления с рисками осуществления деятельности по управлению ценными бумагами на рынке ценных бумаг.
|
|
